Musk：AI 發展的真正瓶頸不是晶片，是電力

本文整理自 2026 年世界經濟論壇（WEF Davos）Elon Musk 與 BlackRock CEO Larry Fink 的對談。

晶片產量指數成長，電力卻跟不上

當 Larry Fink 問到 AI 發展的瓶頸時，Musk 給出了一個出乎意料的答案：不是晶片，是電力。

AI 晶片的產量正在指數型成長，但電力供應的增長速度只有每年 3% 到 4%。Musk 直言，今年稍晚甚至可能出現「生產出來的晶片比我們能開機運作的還多」的情況。換句話說，瓶頸已經從上游的半導體製造，轉移到更基礎的能源供給。

這個觀點與主流 AI 討論形成對比。過去幾年，產業焦點幾乎都放在 GPU 供應鏈、台積電產能、NVIDIA 的市場主導地位。但 Musk 提醒我們，即使晶片問題解決了，沒有足夠的電力，資料中心還是無法運轉。

中國的太陽能優勢

談到能源部署，Musk 特別點出中國的領先地位。中國目前的太陽能生產產能達到每年 1500GW，實際部署量超過 1000GW。這是什麼概念？如果搭配儲能電池，這些太陽能板能提供約 250GW 的穩定電力輸出，相當於美國平均電力消耗的一半。

Musk 說，美國的平均電力消耗約為 500GW。中國光靠太陽能這一項，每年新增的穩態發電能力就等於美國總電力的一半。這個差距的擴大速度，遠比多數人意識到的還要快。

反觀美國與歐洲，太陽能部署的速度遠遠落後。Musk 認為關稅是主要原因——美國對中國製太陽能板課徵高額關稅，導致部署成本大幅上升，經濟誘因不足。他無奈地說，這不是他們能控制的政策。

Tesla 與 SpaceX 的能源計畫

既然外部環境受限，Musk 的解決方案是自己來。他在對談中宣布，Tesla 和 SpaceX 的團隊正在各自建置大規模太陽能製造產能，目標是在美國境內達到每年 100GW 的生產能力，預計三年內完成。

這是一個相當驚人的數字。目前美國全國的太陽能年安裝量大約在 30 到 40GW 左右，Musk 等於是要在三年內讓兩家公司的產能超越整個美國市場的現有規模。

他也鼓勵其他國家，尤其是歐洲，認真考慮大規模部署太陽能。以歐洲為例，只需要在西班牙和西西里島一些人口稀少的地區鋪設太陽能板，就足以供應整個歐洲的電力需求。美國更簡單——一塊 100 英里乘 100 英里的區域，大約是猶他州或內華達州的一小角，就能滿足全國用電。

我的觀察

Musk 在這場對談中揭示了一個很少被主流 AI 討論提及的面向：地緣能源政治。當我們談論 AI 競爭時，焦點往往放在演算法突破、模型參數、晶片製程。但 Musk 提醒我們，最終決定誰能大規模部署 AI 的，可能是誰能更快建置電力基礎設施。

中國在這方面的優勢不只是製造成本低，更重要的是政策執行力。每年 1000GW 以上的太陽能部署量，背後是從土地取得、電網整合到產業補貼的全套系統。美國即使有技術能力，也面臨土地使用爭議、環評程序、電網互聯等重重障礙。

另一個值得關注的訊號是 Tesla 與 SpaceX「同時」投入太陽能製造。這透露出 Musk 公司群的「垂直整合」策略——不只做終端的 AI 應用（機器人、自駕車），也要掌握能源供給這個更上游的關鍵資源。如果你相信 AI 的未來取決於算力，而算力取決於電力，那麼控制電力來源就是控制 AI 發展的命脈。這可能才是 Musk 真正在佈局的棋。